De Box 3-belasting dwingt je richting aandelen - Wilgenhaege

De Box 3-belasting
dwingt je richting aandelen

Heeft u een vraag?
Neem contact op

Afgelopen weken zijn miljoenen Nederlanders bezig geweest met hun belastingaangifte over 2020. Belasting betalen is nooit leuk, maar aan de andere kant geldt: ‘Hoe meer, hoe beter!’. De laatste jaren voelen veel spaarders zich echter een beetje bekocht. De spaarrente is tot het nulpunt gedaald en in veel gevallen al negatief en toch moet er flink betaald worden. Het goede nieuws is dat de vrijstelling over dit belastingjaar, 2021, per persoon omhoog gaat (van €30.849 naar €50.000), het slechte nieuws is dat de belastingdruk ook omhoog gaat.

De opzet van Box3 over 2021

Voor het belastingjaar 2021 blijven er, net als de voorgaande jaren, 3 schijven voor de berekening van de belasting over het meerdere van de vrijstelling:

  • Schijf 1 is € 50.000 tot € 100.000;

  • Schijf 2 is € 100.000 tot € 1.000.000;

  • Schijf 3 is vanaf € 1.000.000.

Per schijf wordt er uitgegaan van een bepaalde verdeling van het vermogen:

  • In Schijf 1 gaat de Belastingdienst uit van 67% spaargeld en 33% beleggingen;

  • In Schijf 2 gaat de Belastingdienst uit van 21% spaargeld en 79% beleggingen;

  • In Schijf 3 gaat de Belastingdienst uit van 100% beleggingen.

De opzet van Box3 over 2021

Voor het belastingjaar 2021 blijven er, net als de voorgaande jaren, 3 schijven voor de berekening van de belasting over het meerdere van de vrijstelling:

  • Schijf 1 is € 50.000 tot € 100.000;

  • Schijf 2 is € 100.000 tot € 1.000.000;

  • Schijf 3 is vanaf € 1.000.000.

Per schijf wordt er uitgegaan van een bepaalde verdeling van het vermogen:

  • In Schijf 1 gaat de Belastingdienst uit van 67% spaargeld en 33% beleggingen;

  • In Schijf 2 gaat de Belastingdienst uit van 21% spaargeld en 79% beleggingen;

  • In Schijf 3 gaat de Belastingdienst uit van 100% beleggingen.

De Belastingdienst berekent vanaf 2021 0,03% rendement over het spaargedeelte. Dat is lager dan over de voorgaande jaren (0,07%), maar dan hebben we het in de praktijk over een paar euro’s verschil tot enkele tientjes voor de miljonairs. Over het beleggingsdeel berekent de Belastingdienst 5,69% rendement; dat is juist fors hoger ten opzichte van afgelopen jaren (5,28%). Over deze berekende inkomsten wordt vervolgens 31% belasting betaald.

De rekensom leert dan bijvoorbeeld dat een saldo van €100.000 aan reserves in Box 3 een belastingdruk oplevert van bijna €300. Dat is qua bedrag natuurlijk te overzien, maar wanneer dat bedrag helemaal op een spaarrekening staat tegen 0% rente toch weer €300!

Over Schijf 2 en helemaal over Schijf 3 wordt een dusdanig rendement berekend dat sparen geen optie meer is. Bij de grotere bedragen rekenen de meeste banken sowieso al een negatieve rente, maar bijvoorbeeld €500.000 aan reserves levert een te betalen Box 3-belasting op van circa €5580, dus, naast die negatieve rente, meer dan 1%!

De Belastingdienst berekent vanaf 2021 0,03% rendement over het spaargedeelte. Dat is lager dan over de voorgaande jaren (0,07%), maar dan hebben we het in de praktijk over een paar euro’s verschil tot enkele tientjes voor de miljonairs. Over het beleggingsdeel berekent de Belastingdienst 5,69% rendement; dat is juist fors hoger ten opzichte van afgelopen jaren (5,28%). Over deze berekende inkomsten wordt vervolgens 31% belasting betaald.

De rekensom leert dan bijvoorbeeld dat een saldo van €100.000 aan reserves in Box 3 een belastingdruk oplevert van bijna €300. Dat is qua bedrag natuurlijk te overzien, maar wanneer dat bedrag helemaal op een spaarrekening staat tegen 0% rente toch weer €300!

Over Schijf 2 en helemaal over Schijf 3 wordt een dusdanig rendement berekend dat sparen geen optie meer is. Bij de grotere bedragen rekenen de meeste banken sowieso al een negatieve rente, maar bijvoorbeeld €500.000 aan reserves levert een te betalen Box 3-belasting op van circa €5580, dus, naast die negatieve rente, meer dan 1%!

Beleggen

Je wordt dus geacht een behoorlijk rendement te maken op je opgebouwde reserves. En gezien de rendementen op sparen, maar ook op reguliere (staats-) obligaties word je min of meer gedwongen om richting de aandelenmarkt te gaan om de gewenste hogere rendementen te kunnen realiseren.

De belastingdienst houdt echter geen rekening met je beleggingsprofiel. Voorzichtig zijn kan je je bijna niet permitteren. De gepensioneerde belegger, die bijvoorbeeld maandelijks onttrekt aan zijn beleggingen, zal niet zo snel 75% in aandelenbeleggingen zitten. Maar doe je dat niet, dan kan je dubbelhard leeglopen. Een dilemma!

Er wordt veel gepleit voor een systeem dat gebaseerd is op daadwerkelijke rendementen. Dat zou wel zo eerlijk zijn en ook realiseerbaar. Dat is overigens wel het plan naar de toekomst toe (Pakket Belastingplan 2021), maar op korte termijn nog niet te verwachten. De daadwerkelijke rendementen zijn vooralsnog niet controleerbaar.

Beleggen

Je wordt dus geacht een behoorlijk rendement te maken op je opgebouwde reserves. En gezien de rendementen op sparen, maar ook op reguliere (staats-) obligaties word je min of meer gedwongen om richting de aandelenmarkt te gaan om de gewenste hogere rendementen te kunnen realiseren.

De belastingdienst houdt echter geen rekening met je beleggingsprofiel. Voorzichtig zijn kan je je bijna niet permitteren. De gepensioneerde belegger, die bijvoorbeeld maandelijks onttrekt aan zijn beleggingen, zal niet zo snel 75% in aandelenbeleggingen zitten. Maar doe je dat niet, dan kan je dubbelhard leeglopen. Een dilemma!

Er wordt veel gepleit voor een systeem dat gebaseerd is op daadwerkelijke rendementen. Dat zou wel zo eerlijk zijn en ook realiseerbaar. Dat is overigens wel het plan naar de toekomst toe (Pakket Belastingplan 2021), maar op korte termijn nog niet te verwachten. De daadwerkelijke rendementen zijn vooralsnog niet controleerbaar.

Lees ook

Europese aandelenmarkten stijgen maar door!
Toezicht op vermogensbeheer